第193章股债融资(2/3)
产担保。”几家资方代表考虑了一下,纷纷表态道:
“可以!就按这个方案办!”
“好主意,这个方案可以接受!”
“好,这样我们各方都能接受。”
张益达见各大资方代表个个笑容满面,心中古井无波:天下熙熙攘攘,皆为利来。
此刻,不是最生动的景象吗?
风投机构,锦上添花的居多,雪中送炭的少。
“既然管理层和b+轮投资方进行对赌,那我们也来谈谈完成对赌的管理层激励吧!
一年内,完成业绩对赌,本轮投资人要拿出一半的股权给管理层,作为业绩完成奖励。”
张益达张开了獠牙,挨打了不还手,可不是他的作风。
“太多了!一半那就是2.5亿美元的股权,考虑到估值上涨,实际可能更多。
最多2000万美元的股权激励。”
软银投资的人精明得很,万一真被张益达完成了对赌,那股份不就缩水一半了。
肯定不能答应张益达的条件,在拼命压价。
“对,2000万美元股权激励也不少了,在你们中国,都可以财富自由了。”
华平投资代表也反对道。
“资方也不能把好处全部拿尽了啊?这点钱,我很难办事啊!
中国有句古话,叫:舍不得孩子套不着狼。
有了足够的股权激励,我想管理团队会更加有动力去完成业绩目标的。
如果惠民单车确立下来绝对的霸主地位,我想,对在座的各位都是有好处的。”
张益达这话没毛病,风投机构其实并不希望惠民单车遭遇失败。
失败了,对谁都没好处。包括风投机构手里的股份也会不值钱了。
债权融资有张益达兜底,倒是不会打水漂。
股权融资这部分就惨了,这可是没有任何兜底的,风险自担。
“那就加点吧!3000万美元!”
软银投资代表,想了想,又加了点价。
才这么点,张益达可不答应。
张益达为了公司发展,个人担保了5.5亿美元的债权融资。
将来要是惠民发展不顺利,还不上贷款,张益达就得为这笔贷款负责了。
“那干脆债权融资4.5亿美元算了,我个人也不为公司做担保了。”
收益和付出不成正比,张益达准备来一手以退为进。
“那怎么能行?张总,咱们不是说的好好的吗?10亿美元债权融资。
怎么现在打起退堂鼓来了?不行不行,做人不能言而无信。”
软银投资代表多少猜测到了张益达的用意,股权+债权融资,合计15亿美元资金。
这么大的资金量,足以打垮一切对手。
软银当然是乐见其成的,要是少5.5亿美元,业务没完成怎么办?
软银既不想在对赌上面吃亏,又想张益达顺利把对赌完成。
“那你们把股权激励再涨一涨,我要2.4亿美元。”
张益达也退一步,少要了1000万美元。
几方掰扯了半天,一方减,一方加,中途几大风投还去请示了上级。
最终把对赌完成的股权激励确定了下来-1.2亿美元。
相当于张益达和管理层在一年内完成了对赌,b+轮投资方要各自无偿转让手上24比例的股权给张益达和管理层。
接着几方又就债权融资的利率和期限、还款方式展开了激烈的争论。
“三年贷款期限,到期一次性还本付息,4的年利率。
这是我的底线!”
张益达寸步不让,债权融资里的学问大了,一个点的利率,一年就是1000万美元的利息。
还款方式也有学问,到期一次性偿还本意,资金利用率才是最大的。
“等额本息”和“每月付息,到期还本”会给企业运营增加很大的压力。
“三年贷款期限,我们原则上是同意的。但还款方式不能是一次性偿还本息,要改成每月付息,到期还本。
利率也太低了,最多给益民出行优惠到8的年化利率。”
软银投资代表也是打死不松口,利益牵扯巨大,他要为公司负责。
谈判僵持了很久,最终各自退让一步,资方把贷款年化利率降低到6,张益达同意“按月付息,到期还本”的借款方式。
将所有协议起草好以后,几方签署了《益民出行b+轮股权融资协议》、《益民出行10亿美元债权融资协议》、《业绩对赌协议》、《债权融资担保协议》……等等大大小小十几份协议。
本次融资,益民出行将获得一笔5亿美元股权融资,一笔10亿美元融资,合计15亿美元的股债联合融资。
其中,软银投资股权投资2.5亿美元,债权借款5亿美元;
华平投资股权投资1亿美元,债权借款2亿美元;
银湖资本股权投资7500万美元,债权借款1.5亿美元;
gic股权投资7500万美元,债权借款1.5亿美元。
股权变更为:
张益达:38.85
期权池:4.57
华屹资本:2.29
黑衫资本:11.43
真科基金:2.85
金沙河创投:5.72
经纬全球:5.72
企鹅产业基金:4.77
高陵资本:2.37
启明创投:2.37
ggv资本:2.37
嘀嘀出行:2.37
软银投资:7.14
华平投资:2.86
银湖资本:2.14
gic主权财富基金:2.14
因为张益达持有的全是b股,1股有10票投票权,所以依
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